洛陽(yáng)鉬業(yè)為集資源采選加工為一體的企業(yè)
公司擁有鎢、鉬、銅、金業(yè)務(wù)。鎢鉬業(yè)務(wù)中鉬為鎢伴生資源,鎢產(chǎn)品利潤(rùn)沖抵鉬產(chǎn)品虧損;銅金礦儲(chǔ)量豐富開(kāi)采技術(shù)先進(jìn),現(xiàn)金成本低。兩項(xiàng)主要經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目均有35%以上的毛利率,在行業(yè)中具備競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì),隨著產(chǎn)能去化的持續(xù)推進(jìn),公司將持續(xù)受益。
公司計(jì)劃發(fā)揮資金優(yōu)勢(shì)在周期底部收購(gòu)資源,提高優(yōu)質(zhì)資源儲(chǔ)量
作為資源型企業(yè),公司擁有經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流13.6億元,自由現(xiàn)金流約14.6億元。公司2013年收購(gòu)澳大利亞境內(nèi)NPM銅金礦80%權(quán)益,2015年貢獻(xiàn)凈利潤(rùn)人民幣3.22億元,占當(dāng)年度凈利潤(rùn)的42.36%。公司計(jì)劃繼續(xù)以低價(jià)收購(gòu)礦產(chǎn)資源。
公司出資15億美元收購(gòu)鈮磷資產(chǎn)
鈮磷資產(chǎn)是英美資源集團(tuán)在連續(xù)虧損后出售的非核心、高盈利業(yè)務(wù)。鈮業(yè)務(wù)的產(chǎn)品下游與鎢鉬類(lèi)似,具備一定協(xié)同效用,資產(chǎn)當(dāng)前年產(chǎn)量為6300噸,未來(lái)將增至9000噸,收購(gòu)?fù)瓿珊?公司將成為全球第二大鈮生產(chǎn)商。磷業(yè)務(wù)的主要產(chǎn)品是農(nóng)產(chǎn)品,具備穿越周期的穩(wěn)定特性,尤其巴西是全球第三大磷消費(fèi)國(guó)。公司收購(gòu)資產(chǎn)為英美資源集團(tuán)在巴西品位最高的P2O5礦床,平均品位12.48%,服務(wù)年限超過(guò)46年,兩個(gè)磷肥加工廠(chǎng)靠近消費(fèi)市場(chǎng),具有地理優(yōu)勢(shì)。公司昨日公告該資產(chǎn)股東權(quán)益轉(zhuǎn)讓已完成交割,交割日期為英國(guó)當(dāng)?shù)貢r(shí)間2016年9月30日(北京時(shí)間2016年10月1日)。
公司擬出資26.5億美元收購(gòu)銅鈷資產(chǎn)
公司擬通過(guò)購(gòu)買(mǎi)自由港麥克米倫公司旗下公司100%股權(quán)以達(dá)到間接持剛果(金)TenkeFungurume礦56%股權(quán)的目的。該礦區(qū)是全球范圍內(nèi)儲(chǔ)量最大、品位最高的銅鈷礦產(chǎn)之一。銅成本低且年產(chǎn)量接近公司現(xiàn)有產(chǎn)能的5倍;鈷2015年產(chǎn)量1.59萬(wàn)噸,占全球產(chǎn)能的10%,規(guī)模僅次于嘉能可。我國(guó)是鈷的主要消費(fèi)國(guó),新能源汽車(chē)帶動(dòng)鈷需求量上漲,若收購(gòu)成功,供需缺口顯現(xiàn)的時(shí)候公司享有更多議價(jià)權(quán)。
公司計(jì)劃從二級(jí)市場(chǎng)募集資金
公司擬收購(gòu)價(jià)值41.5億美元資產(chǎn),計(jì)劃以自有資金及銀行借款的方式先行支付收購(gòu)對(duì)價(jià),同時(shí)在二級(jí)市場(chǎng)募集不超過(guò)180億元用以資產(chǎn)收購(gòu),在募集資金到位后予以置換并自籌解決差額部分。目前增發(fā)方案已經(jīng)于9月23日通過(guò)了股東大會(huì)的批準(zhǔn),并于9月30日收到證監(jiān)會(huì)行政許可申請(qǐng)受理通知書(shū)。
